2012年7月31日 星期二

〔稅務知識 〕那些收入需報稅?

那些收入需報稅?


本文曾刊於2012年6月20日Metro Daily Local New Section



其實很多納稅人都清楚報稅及繳稅是應有的公民責任。然而,究竟甚麼收入需要申報?打工仔的薪金當然要報,但其他不常見或較特別的收入又是否需要申報?

其實,於薪俸稅課稅的範圍而言,按稅務條例第8條,僱員所收取的薪金、工資、佣金、花紅及額外賞賜,和退休人士所收取的退休金,均須課稅。而董事收取的董事酬金亦納入課稅之列。

收入可分不同類型


薪金或工資泛指扣除僱員的強制性公積金計劃或職業退休計劃供款前的收入。而佣金、花紅、代替假期的工資或約滿酬金者,除累算至2012年3月31日為止的代通知金、工傷意外賠償和法例訂明不須課繳薪俸稅的收入等少數項目,因並非入息而無須當入息課稅之外,一般而言,所有由僱主支付給僱員的款項均須計入薪俸税。


另外,納稅人因工作而收取的任何小費(如由餐廳顧客給予服務員的小費)或僱主所給予的額外賞賜等,都要課稅。

約滿酬金可按時撥回


有時納稅人於離職時會獲發放一筆頗可觀的獎賞或約滿酬金,按照稅務條例第11條D(b)(i),當申報薪俸稅時,可申請將整筆款項撥回賺取該款項的有關期間計算。如有關期間超過36個月,會被當作是該期間最後的36個月的收入。而由2012年4月1日或以後起,累算於僱傭合約上議定的代通知金亦需課稅。

而如因退休、有關僱員在其僱主工作達/逾10年的情況下終止僱用、無行為能力或死亡而從退休計劃收取的款項,則可獲全數豁免繳稅。而其他免稅的包括出任陪審員獲發的津貼,或於終止服務時,根據《僱傭條例》規定計算並收取的遣散費或長期服務金等。


2012年7月28日 星期六

〔稅務知識 〕要納稅記得通知稅局

要納稅記得通知稅局

本文曾刊於2012年5月3日Metro Daily



納稅人一般都會在收到報稅表後,填寫及交回稅局以方便評稅。但其實《稅務條例》第51(2)條有規定,如果在沒有收到報稅表的情況下,但納稅人卻有收入(不論是薪金、物業或利潤的收入)而須課稅,便需要於有關課稅年度的評稅基期結束後四個月內,以書面通知稅局,以便稅局可以發出稅表。

香港的財政年度為每年的四月至翌年的三月,故此大家如有須課稅的收入,謹記於七月底前,以書面通知稅局。

當然,如果已通知了稅局但卻遲遲未收到報稅表,責任已不在納稅人身上。否則,稅務局可以根據《稅務條例》第80(2)條或82A條提出起訴或評定補加稅。


2012年7月25日 星期三

〔經濟一週〕薪酬多寡取決投資者判斷

薪酬多寡取決投資者判斷


本文刊於1603期經濟一週
因排位問題,內容與刊出之文章或會有所出入。
文中所引述的上市公司只用作對會計制度或準則的詮釋,並不構成對任何人仕推介股份的意圖。


企業的運作,主要的決策(包括行政或財務等),均有賴於公司的管理層。作為公司的掌舵手,管理層如何令公司有效地營運、賺取利潤以至履行社會損任等,都扮演著極之重要的角色。


公司的管理層,一般由董事會所組成。有限公司(不論私人、公眾或上市公司),資金的最初來源都是由股東出資,而董事便是股東委派作為管理公司的「高級僱員」。

由於董事所組成的董事會,會處理公司一般的業務及作出重要的決策,故董事的最終負責對象就是公司出資的股東。而由於董事於營業時會觸及股東的資金,故於財務報表上,無論是法例又或會計準則,甚至乎上市條例,均對此有一定的披露要求,以便股東知道自己所出資金的去向。

受薪董事乃高級僱員


最基本而言,雖然董事是公司的管理人員,但亦同時是公司的僱員,故有所謂「受薪董事」一詞。以青蛙王子國際控股有限公司(01259)為例,我們可以分析出公司的管理層及有關員工的成本對公司的財務比例。

青蛙王子主要是一間投資控股的上市公司,其附屬公司主要是從事製造及銷售個人護理及家庭衛生產品。就其2011年度的除稅前溢利而言,當中包括了扣除公司的僱員福利開支約為5,982萬元人民幣,當中近96%是屬於工資及薪金,其餘的為以權益結算之購股權開支及退休福利計劃供款等。

而上述的僱員福利開支,已包括了公司的董事薪酬。按香港的公司法第161條及根據聯交(00388)所證券上市規則(「上市規則」)的要求,青蛙王子需要披露年內董事的酬金,包括袍金及其他形式的酬金(如以權益結算之購股權開支及退休福利計劃供款)的明細資料。 

 董事加入或增公司盈利


可以見到,青蛙王子今年度的執行董事、非執行董事及獨立非執行董事的袍金分別為174.4萬、7.3萬及21.9萬元人民幣,合共為203.6萬。如再 計算根據公司的購股權計劃授出的購股權,並以權益結算之購股權開支,以及退休福利計劃供款,公司發放予董事們的酬金總共為258.1萬。然而,上年度的同期只有29.1萬。



是甚麼原因令青蛙王子的管理層薪酬大幅抽升?究其原因,除卻上年度已於公司的執行董事李先生及謝先生外,年內,葛先生、黃先生及洪女士於2011年2月18日獲委任為青蛙王子的執行董事,而楊先生亦獲委任為非執行董事。於同一日,陳先生、任先生及黃先生亦獲委任為獨立非執行董事。故令到公司的總董事薪酬佔僱員福利開支的成本,由2010年度的0.8%,升至2011度的4.31%。

當然,上述的增幅並不一定代表公司的管理層收取高薪厚祿。因為首先公司的受薪人數比往年多了,不能就此比較;而所增加的人員有時乃是按某些新的條例(如上市條例要求增加獨立非執行董事以加強公司的企業管冶等)所要求而行。再者,青蛙王子於2011年度的收益亦比上年度增加了51%,而除稅前溢利亦增加了30%。故管理層所收取的人工是否物有所值,則有賴投資者自行判斷。


2012年7月23日 星期一

〔稅務知識 〕退休金需要納稅嗎?

退休金需要納稅嗎?


本文曾刊於2012年5月4日Metro Daily



筆者有一名客戶,退休前替政府處理電力裝置維修。現在退休了卻精力旺盛,打算開公司承接電力工程。

他以前是一名長俸制的公務員,退休時可獲得一筆為數不少的退休金。現在令他頭痛的是,究竟他收取的退休金需要納稅嗎?


其實根據《退休金條例》、《退休金利益條例》或《退休金利益(司法人員)條例》,如果退休時收取一整筆折算的退休金,均無須就此課稅,所以是不用於個人的報稅表內,填報相關的退休金。

然而,如果所收取的退休金並非一次性,而是每月發放的話,有關的金額則需要納稅,而且是屬於薪俸稅的範圍。申報的方法,是於個人的報稅表第4部的薪俸稅內,填入第4.1項中的退休金一欄便可。


2012年7月22日 星期日

〔經濟一週〕資產業務待沽如何處理

資產業務待沽如何處理



本文刊於1602期經濟一週
因排位問題,內容與刊出之文章或會有所出入。
文中所引述的上市公司只用作對會計制度或準則的詮釋,並不構成對任何人仕推介股份的意圖。



上市公司的業務種類繁多,有時企業的部份業務或相關業務的資產,可能會終止營運,又或能於市場上善價待沽。固如何處理公司的資產沽售,便需要按有關的會計準則處理。


當企業處置(或有計畫處置)有關資產時,必須遵循香港財務報告準則第5號:「待出售非流動資產與停業單位」的要求,處理有關的會計交易及作出有關的披露。通常,如非流動資產是透過出售,而非持續使用來回收其帳面價值,便應將其分類為「待出售」。

我們今次以超越集團有限公司(00147)作例子。於1988年上市的超越集團為一間投資控股公司,主要持有不同的附屬公司,作各類型的業務用途。當中包括:採礦業務、開採、加工及銷售黃金與銅、製造及銷售空氣及和水的淨化設備、建造及安裝空氣淨化及污水處理系統,和出租及銷售直接飲用水淨化機及淨化水服務等等。

出售採礦生意成終止經營業務


按公司2012年的年報顯示,除卻持續經營的業務,如出租直接飲用水淨化機及使用公司品牌的特許費、製造及銷售空氣及污水淨化設備,和建造及安裝空氣淨化及污水處理系統外,超越集團亦曾涉足金礦及銅礦勘探的採礦業務。但由於採礦的業務已經終止,故公司亦需按有關準則作出適當的會計處理。

於2012年1月6日,超越集團與中國黃金集團公司(“中國黃金”)訂立了一項協議,以總代價2,100美元,出售若干附屬公司70%的權益,而該等附屬公司乃經營超越集團本身位於吉爾吉斯共和國內的全部採礦業務。



由於當公司的非流動資產於「很有可能」的情況下,亦即是在有充份證據顯示公司的管理層出售的承諾,並且積極地尋找買家,以確保能夠完成出售計畫;加上資產是以合理價格積極求售時,有關的非流動資便需要以下列的要求入賬:

(1) 以帳面價值及公平價值減除出售成本,並以兩者孰低者衡量;
(2) 不再繼續提列折舊或攤銷的預備;及
(3) 在財務狀況表(資產負債表)中單獨列示。

一般而言,有關的非流動資產出售交易,通常將於分類日後的12個月內完成。




終止經營需單獨顯示及額外披露


就買賣協議而言,雖然有關的出售附屬公司權益的交易,於超越集團的年結日(即2012年3月31日)尚未完成,但由於超越集團的最終控股公司已就有關的出售發出書面同意書,以代替按照上市規則的要求舉行股東大會;而相關的交易亦預期會於12個月內售出,故此公司便將其分類為持作出售類別,並於綜合財務狀況表內單獨呈列了。

值得留意的是,由於出售附屬公司權益的所得款項淨額,預期將超過有關資產及負債的賬面淨值,因此並未需要確認任何減值虧損。

另外,為符合有關財務報告準則的披露要求,超越集團亦將已終止的經營採礦業務的資產及負債中,較主要類別的部份單獨地列示於綜合財務狀況表內。當中包括1.22億的無形資產、612萬的預付款項及8.4萬的銀行結存及現金,以及與分類為持作出售資產直接相關的其他應付賬項、應計費用及負債合共126萬。而年內有關採礦業務的現金流出淨額貢獻於超越集團約為51.5萬港元。



2012年7月20日 星期五

〔稅務知識 〕做生意一定要申請商業登記?

做生意一定要申請商業登記?


本文曾刊於2012年5月8日Metro Daily



很多時都有客戶問,究竟做生意是否一定要申請商業登記?答案是:一定,但不一定!

聽上去好像很矛盾,是不是?其實申請商業登記與否,乃根據《商業登記條例》要求。如果納稅人在香港經營業務,須要於開業後1個月內,為其業務申請商業登記,並將登記證在營業地點展示。然而,如果是慈善機構,或經營農業、園藝、漁業的非有限公司,及擦皮鞋的生意,都可以獲得豁免。

另外,如果做小販生意,又按《小販規例》領取牌照,並且不是在建築物內營運,都可無須領商業登記證。




那麼,其餘的業務是否一定要申請?也不是。例如獨資或合夥業務,如每月的平均生意額少過1萬港幣(提供服務者)或3萬港幣(其他如買賣貨物業務),可事先向稅局填寫表格3申請豁免,但須注意要每年提出豁免申請。


2012年7月14日 星期六

〔經濟一週〕早著預備 迎接機遇

早著預備 迎接機遇



本文刊於1601期經濟一週
因排位問題,內容與刊出之文章或會有所出入。
文中所引述的上市公司只用作對會計制度或準則的詮釋,並不構成對任何人仕推介股份的意圖。


因應某部份上市公司的業務,業績有時會受特定經濟環境或事件而影響。讀者除了分析公司的財務狀況之外,亦要留意整體經濟環境對企業外在的潛在影響。



時近倫敦奧運,四年一度的大型運動會,不期然令人聯想那些行業會受惠?筆者今次以李寧有限公司(2331)為例作研究。

李寧有限公司為中國領先的體育品牌企業之一,創辦人李寧是為二十世紀最傑出運動員之一,有「體操王子」的美譽。

李寧以自家的品牌提供專業及休閒運動鞋、服裝、器材和配件產品。就公司的2011年年報所顯示,公司主要採用外包生產和特許分銷商模式運作。並已於中國建立龐大的供應鏈管理體系,以及分銷和零售網絡。



加大力度增推廣


2011年中,公司一如以往,以四大類別的品牌和產品作主要營運,分別為:李寧牌、紅雙喜牌、Lotto(樂途)牌及其他品牌,當中包括AIGLE(艾高)、Kason(凱勝)和Z-DO(新動)。而自家名字的品牌,包括鞋類、服裝及器材和配件等,佔去公司超過九成的收入。而公司的經營毛利(即經營溢利除以收入)為46.1%,跟過去5年的毛利率未有太大出入。

然則,當我們再參考純利的比率時,可以發現公司於2011年的純利,由以往數年的14%至15%,急降至6.13%。由於純利是以除稅前溢利除以收入,在公司的穩定毛利下卻出現純利倒退,在在可以知道公司的經營開支增加了。那麼,公司在甚麼地方「大駛」了?

就公司的財務報表中附註25「按性質列示開支」所示,可以見到公司的經營開支中,有關土地及樓宇的經營租金和廣告及市場推廣開支,分別由2010年的3.6億及14.2億元人民幣,上升至2011年的5.4億及15.7億元,增長幅度有50%及10.6%之多。讀者或會聯想到,是否因應今年的奧運會,需要擴大版圖(增加租金或表示多租辦事處)及增加宣傳(加大廣告開支),以增加公司收入及市場佔有率。

其實以比例而言,員工成本的開支由7.5%升至8.7%,而廣告及市場推廣開支更是由15.1%升至17.6%,故雖然短期公司的利潤少了,但投資者投資的卻是將來預期的亮點增長。

迎接奧運增契機


而就其他較主要的財務比率,如平均存貨周轉期(由52日升至73日)、平均應收貿易款項周轉期(由52日升至76日)和平均應付貿易款項周轉期(由71日升至94日)等,變動並不太大。

另外,我們亦可以憑公司的銷售比例中了解,公司的「李寧牌」於中國市場的特許營運及直接經營銷售均持平,保持約八與二左右之比例。而再細緻的分類,如中國不同地域的市場比重亦無重大變動,故可以預期,公司應無重大事件影響而導致利潤下降。

最後,我們亦能從管理層的回顧及展望中,了解公司將會把握倫敦奧運會的契機,透過旗下國內外贊助資源於賽場上亮相,以體現公司品牌的專業性和品牌獨特性。




2012年7月6日 星期五

〔慈善活動〕一天工資的價值

一天工資的價值


明天,便是一年一度的「無國界醫生日 MSF Day」。

筆者今年還是首次參加「無國界醫生日」的活動。早於六月下旬,已收到了無國界醫生寄來的救援行動襟章。只需要於77日,扣上襟章,即代表當天身體力行,支持無國界醫生的救援工作。

筆者不是醫護人員,更不能放下家庭與工作,走到前線幫助有需要的人,為他們提供醫療援助。難得的是無國界醫生以「捐一日人工」的理念,令我等只懂以「筆搵食」的會計師,可以變相做一天義工,與身在前線的二千多名無國界醫生救援人員,合力為素未謀面的人提供醫療援助,救助傷困。

一日人工值多少?


「捐一日人工」的概念雖然純屬噱頭,但在運算上來說,實在無須花費太多。就以一名初入職的核數員為例,人工少說都會有HK$7,500HK$8,000。就以每月月薪HK$8,000為例,沒有雙糧花紅,一年收入就是HK$96,000,扣除了強積金5%的供款,實收HK$91,200。捐一日人工約等於捐HK$250,亦即是普通八達通自動增值一次的金額。HK$250可以做到甚麼?已足夠購買外科手術用品及器材,縫合36個普通的傷口了!

以稅務局今年寄出的200萬份報稅表而言,假設全港只有五分一人,即40萬的納稅人是需要交稅計算,以簡單概念即表示已超過個人免稅額(注意:超過個人免稅額已經高過年薪HK$96,000了。2011/122012/13年度的個人基本免稅額分別是HK$108,000HK$120,000,亦即月薪HK$9,000HK$10,000)。如果每個人都捐HK$250的話,就有1億元的慈善捐款了!這已相當於無國界醫生2010年度總公眾捐款2.26億的44.25%。作為一個納稅人,你較喜歡捐款予有需要的人,還是交稅(當然我們亦要適度地履行公民責任)?

「無國界醫生日」的活動可以籌措多少善款?筆者翻查過2011年「7.7 無國界醫生日」籌款活動的獨立鍳(獲發社會福利署公開籌款許可證編號2011/244/1 所舉辦),不期然覺得自己是否眼花:活動的捐款收入只有HK$9,897

經過與無國界醫生辦事處職員的溝通,發現原來是一場誤會。因為上一年度是有公開籌款活動部份(今年沒有了),故需要額外多做一份按鍳證業務準則第3000號(HKSAE3000):「非審核或審閱過往財務資料之鍳證工作」及按會計師公會所頒佈「有關申報獲發社會福利署公開籌款許可證的一般慈善籌款活動 (賣旗日除外) 的通函」,發出有關活動的財務報告。而上年度的「無國界醫生日」活動共籌得約300萬元。以此推算,即有約12,000人參與了該活動(當然可能其他的善長人翁參與了其他慈善機構的活動)。

支持無國界醫生的原因


一個筆者支持無國界醫生的原因,要數由20101月的第一次捐款開始。作為一個核數師,職業病的驅使令筆者於捐款前後,都會找來有關慈善機構的審計報告翻查研究一下。一般而言,捐款的收入,投放於相關機構的主要活動宗旨越多當然越好。以無國界醫生的比例而言,賬目顯示用於國際救援、社區發展工作和儲備,連同教育推廣,共佔捐款收入九成左右,最近的一年也有89%用於救援行動及支援工作;而行政費用只佔捐款收入的3%,可想而知捐款能有效地用於有需要的人身上。


無國界醫生的營養包及測試劑
  • 左下角為營養補充劑,給飢餓兒童補充營養用
  • 左上角為虐疾快速測試劑,可於15分鐘內呈現陽性或陰性,而無須用顯微鏡檢查,加快診斷
  • 右面為奶粉,營養補充劑的一種,用於已不能自行吞食的兒童身上

其他慈善機構的支出用於其活動宗旨的分別有宣明會(95.68%)、聯合國兒童基金會(95.10%)、紅十字會(94.98%)、樂施會(89.60%)、救世軍(87.10%)及奧比斯(86%)。

雖然無國界醫生用於其活動宗旨的國際醫療人道救援工作比例,不見得是上述慈善機構之冠,但另一個令筆者支持的原因,卻是捐款來源的獨立性。

恪守中立 不偏不倚


獨立的重要性對於核數師而言無庸置疑。對於無國界醫生亦然。從他們的網頁中可以看到,為了確保救援行動獨立和不偏不倚,無國界醫生的運作賴以全球數以百萬計的個人捐款者,而營運資金大部分來自普羅大眾的捐款。2010的年報顯示,無國界醫生的捐款,99%乃由獨立第三者而來,同樣比例僅聯合國兒童基金會(同為99%)可比擬。至於部份機構如東華三院則是有近60%的捐款,是由香港特別行政區政府而來,另外其他的收入,近11.47%是租金收入及投資盈餘,而相關的支出中的行政費用部份更高達12.29%!筆者個人意見,覺得此等運作模式較似商業單位多於慈善機構。


「非洲之角」遭遇大旱,陷入近30年來最嚴重的飢荒。加上物價不斷上漲和戰爭,大批索馬裡人流離失所,數以萬計的人正面臨死亡威脅。





撇除金額不談,筆者過往亦有向不同的慈善機構捐款的經驗。今年六月上旬,無國界醫生的同事親臨,向筆者解釋非洲南蘇丹的情況及現在正進行的救援項目。筆者實在未見到有任何一家的慈善機構,有如此細緻的跟進。要知道每次寄來的期刊予捐款人時,以香港人的繁忙而言,會細嚼內容的應該不多,沒有跟進,資料往往會被放進垃圾桶內。

「有錢出錢,有力出力」是大家常聽到的募捐口號,如能參加義工行列則更理想,有興趣的朋友可考慮成為無國界醫生的辦事義工


 一天工資的價值,不在於襟章背後的數字,
而是在於襟章背後的意義

未能及時參加「無國界醫生日」的活動?您亦可以到便利店,捐贈HK$20就可以有一個Hello Kitty 的行動襟章作支持。希望當提起Hello Kitty時,不一定要記掛著我們的特首,想想遠處正活在危困中的人吧!

最後,筆者以無國界醫生的憲章及「無國界醫生日」的一段短片作結,您不一定要跟筆者一樣,捐款予無國界醫生,但應慶幸您是有能力作施予的一員。



救援人員屠錚與舒淇分享前線救援經歷



 無國界醫生憲章


無國界醫生是一個國際的非政府組織,其成員主要為醫生和其他醫務人員,也歡迎有助於組織完成自身使命的其他專業人員參與。全體成員同意遵循以下準則:


  • 無國界醫生不分種族、宗教、信仰和政治立場,為身處困境的人們以及天災人禍和武裝衝突的受害者提供援助。

  • 無國界醫生遵循國際醫療守則,堅持人道援助的權利,恪守中立和不偏不倚的立場,並要求在其行動中不受任何阻撓。

  • 全體成員嚴格遵循其職業規範,並且完全獨立於任何政治、經濟和宗教勢力之外。

  • 作為志願者,全體成員深諳執行組織的使命所面臨的風險和困難,並且不會要求組織向其本人或受益人作出超乎該組織所能提供的賠償。